新黄河记者：刘瑾阳  

在助贷业务创新过程中，借消费“外壳”向用户发放贷款的分期商城模式正暗流涌动。近期，一大批分期商城如雨后春笋般迅速扩张，在发展过程中，各种商城的模式形态迥异。此前，新黄河曾对分期商城的基本“套路”、部分以积分为噱头的商城模式进行报道。近期，一款名为“金玉满堂”的分期商城以其超70%的高溢价、前3期还款比例接近90%的先享后付账单引发市场关注。

商品溢价高达70%

金玉满堂App隐私协议显示，该App为柳州金玉满堂网络有限公司（本文称“柳州金玉满堂”）旗下产品。天眼查显示，柳州金玉满堂成立于2025年3月，实控人为陆佳银，注资为100万元，目前旗下无金融业务相关的牌照。

记者测试发现，在金玉满堂上购物可选择全额支付或者先享后付。全额支付的商品价格更低；先享后付的商品价格更高，且先享后付根据商品类别不同先享天数不同，包括30天和184天等。

近日，一位用户在社交平台表示，在金玉满堂App通过先享后付方式购买了一款售价23999元的手机，但在苹果官网，该产品的售价仅为13999元，溢价幅度高达71.43%。

该用户提供的账单信息显示，用户需在约6个月的时间内，完成该笔先享后付账单。值得注意的是，大约6个月的时间，该笔账单却被分为了8期还款。在账单第1期至第5期之间的时间间隔均不到1个月。另外，账单显示，该用户需要在第一期（2025年12月4日）支付的金额高达7919.67元，第二期（2025年12月18日）需支付7199.7元，第三期（2026年1月7日）需支付5999.75元。

仅前三期，该用户需要支付的金额合计高达21119.12元，占总账单金额的比例为88%。

此外，该用户还表示，通过中介对该笔订单进行回收，最终得到现金12200元，也即中介按照金玉满堂的售价约5折回收。

对于该用户来说，虽然获得了12200元的现金，但由于平台的超高溢价，该用户后续需要在平台支付总额高达23999元的消费账单。不仅如此，该笔账单还需在前3期支付绝大部分的还款金额，无形中增加了用户的还款压力，最终很可能出现逾期的情况。

购物前还需额外支付签约费

根据平台商品下单流程图，用户在购买商品前，还需支付一笔签约费至第三方平台。

黑猫投诉平台中，多名消费者投诉金玉满堂平台存在收取高额签约费的问题。一名消费者称，于9月16日在该平台下单一部手机，市价为8000元，该平台以13899元的价格出售，并且还额外向其收取了496.97元的签约费。该消费者要求平台将多收的费用予以退还。

此外，用户在金玉满堂购买商品时，需要与永川公证签订一份合同，平台介绍显示，公证处将在用户逾期后进行发送律师函、申请强制执行、上报央行征信等行为。

此前，据第一财经报道，在助贷新规以及监管针对会员权益问题集中调研消费金融机构的背景下，部分中小机构逐渐转向24%＋公证的新模式，其中以租机平台表现最为突出。

在部分车贷和租机平台中，会将“赋强公证”嵌入贷款办理及逾期调解流程，并由此向借款人收取一笔公证费用。赋强公证是指通过对借贷双方的借贷行为出具的公证书，当借款人违约时，债权人可以跳过“立案”“审判”流程，以公证方式获得执行依据，直接申请强制执行。

编辑：俞丹  校对：刘恬